AI服务器涨价20%原因揭秘：英伟达芯片短缺是否会长期持续？

英伟达 视觉中国 资料图

随着ChatGPT引发新一轮人工智能（AI）浪潮，科技公司相继入局大模型赛道。推理和训练的算力需求大幅上升，多个机构预测AI服务器市场规模持续增长，2022年至2026年复合成长率将达到10.8%。

与此同时，AI服务器的价格也在水涨船高。早在4月，就有投资者在国产服务器的龙头浪潮信息（000977）的投资者问答平台询问，AI服务器出货价格均价涨幅在20%的情况是否属实。

5月18日，中科曙光相关人士告诉澎湃新闻记者，AI服务器的价格与早期相比更高一些，不过对方并未透露具体的涨价服务。而另一国产服务器厂商相关人士表示，除了英伟达的AI服务器，其他服务器并没有涨价。

5月18日，算力的服务器厂商股价上涨，中科曙光（603019）涨6.41%，浪潮信息（000977）涨1.43%，紫光股份（000938）涨1.08%，中国长城（000066）涨0.22%。

据了解，AI服务器是专门用于支持人工智能应用的服务器。通常配备高性能处理器、GPU等硬件加速器，能够提供高效的计算能力和数据处理能力，可适用于医疗影像智能分析、人脸识别、语音识别、指纹识别、安防监控、金融服务等场景。

从全球市场来看，国际数据公司IDC去年8月发布的《全球人工智能市场半年度追踪报告》显示，2021年上半年，浪潮信息以20.2%的人工智能服务器市场占有率，保持全球市场第一，戴尔和惠普分别以14%和10%的占比紧随其后。

在国内市场，太平洋证券指出，2022年AI服务器份额较为集中，前8家厂商出货量占比92%。其中浪潮占据市场37%的份额，稳居第一，KunQian、Nettrix、Enginetech、新华三分别以11%、10%、9%、8%紧随其后。

来源：太平洋证券研报

此外，AI服务器出货量在全部服务器中的占比正在逐渐提高。根据TrendForce预计，截至2022年为止，搭载GPU的AI服务器年出货量为约14万台，占整体服务器比重的不到1%。到2023年全球AI服务器出货量年成长将达8%，2022年至2026年复合成长率将达到10.8%。

AI服务器涨价的原因，上述服务器厂商相关人士透露“主要是由于英伟达芯片短缺，AI服务器最重要的核心是芯片”。

GPU是AI训练算力之源，国金证券的研报指出，GPU在训练服务器中价值量占比超过80%。而目前，英伟达是GPU市场的主导者，全球独立显卡市占率高达80%，其高端GPU如H100、A100和V100等，占据AI法训练市场绝大部分的份额。

然而受制于产能，英伟达的芯片时常短缺，这一情况直接对服务器行业产生影响。

以浪潮信息一季度财报为例，期内该公司营收94亿元，较上年同期下降45.59%，净利润2.1亿元，同比下降37%，对此该公司解释为，主要系客户需求节奏较上年同期发生变化，本期发货需求减少所致。

对此，有人在投资者平台针对“客户采购节奏发生变化”进行追问，浪潮信息解释为，业务情况主要受市场需求影响，一季度部分客户所处行业景气度尚未完全恢复，客户的发货需求较上年同期减少。

英伟达一直是浪潮信息重要的供应商。2019年，英特尔、英伟达是其第一和第二大供应商，占比分别为37.53%和7.8%，从2020年开始，浪潮信息不再详细披露供应商名字，以“供应商1”“供应商2”为指代。

对比往年财报，可以看到浪潮信息的采购比例在持续降低，2020年前两大供应商占比分别为24.12%、17.27%，2021年前两大供应商占比分别为23.83%、11.07%，2022年为14.17%、10.54%。

来源：浪潮信息2022年财报

目前已有不少公司尝试开发自己的AI芯片。5月初，微软被曝正在提供财务支持帮助AMD研发AI芯片，并与之合作开发代号为Athena的自研AI芯片。

微软在云计算领域的竞争对手亚马逊于2016年收购了Annapurna Labs，并开发了两种不同的AI芯片；谷歌母公司Alphabet也在训练自己的芯片。

大模型对算力的要求巨大。微软此前曾透露，支撑ChatGPT运转需要数千块英伟达的AI芯片。而瑞银分析师此前提到，从算力来看ChatGPT已导入至少一万颗英伟达高端GPU，互联网巨头阿里、百度等公司的类ChatGPT应用，预计未来将产生大量高算力GPU的需求。

机构预测在未来GPU的需求还将显著上升，根据Verified Market Research的数据，2021年全球GPU市场规模335亿元，2028年全球GPU市场规模有望达到4774亿元。